投資理財(cái)基本原則大全

一個(gè)投資者可能擁有一個(gè)非常棒的投資計(jì)劃和投資邏輯，但是最重要的是，總有破壞者來對(duì)這些計(jì)劃進(jìn)行侵蝕。在一個(gè)人們?nèi)菀妆恢車沫h(huán)境所左右的市場中，其實(shí)那個(gè)市場先生就是投資者自己。那么，下面是小編為大家整理的投資理財(cái)基本原則大全，歡迎大家閱讀瀏覽。

1.投資最大的敵人——通貨膨脹和你自己

客觀上投資的最大敵人就是通貨膨脹，甚至可以說沒有通貨膨脹的話，投資者根本不必進(jìn)行投資，只要像古人一樣把銀子放進(jìn)罐子，再把罐子埋在后院就可以了。

2.投資第一忌借錢

應(yīng)該用什么樣的錢投資?借錢投資是第一忌，借錢投資會(huì)比用自己的錢讓你產(chǎn)生更大的心理壓力，賺錢時(shí)還好，虧錢時(shí)往往會(huì)落入越來越虧的惡性循環(huán)。而投資是周期性的，漲跌循環(huán)，你用來投資的錢要保證投進(jìn)去虧幾年可以不用，無論是借來的錢，還是著急要用的錢，都不要用來投資，心態(tài)不好，判斷就會(huì)出錯(cuò)，結(jié)果往往是賠錢，進(jìn)而影響到你正常的生活狀態(tài)。

3.投資前問自己五個(gè)問題

① 你要做個(gè)投資者還是投機(jī)者?

② 你該遵循什么方法去投資?

③ 你的預(yù)期收益是多少?

④ 你能承受多大風(fēng)險(xiǎn)?

⑤ 你要為投資用多少時(shí)間?

這五個(gè)問題的不同回答，將讓你走向不同的道路，要搞懂投資，先搞懂自己。

4.股票頻繁交易好，還是長期持有好?

頻繁交易有高昂的交易手續(xù)費(fèi)，如果你不能保持勝率，可能一次的失利，就會(huì)將你所有積累的利潤沖刷個(gè)干凈。國際上大的投資家，長期投資的多，短期投資的少。

因?yàn)閺母怕噬现v，判斷對(duì)一次的概率比連續(xù)判斷對(duì)好多次的概率要大得多。當(dāng)然不是說股票拿了不能賣，順應(yīng)市場的趨勢(shì)和自己的情況，調(diào)整你的股票投資組合，否則在中國這樣10年不漲的市場中，長期持有不賺錢、甚至賠錢的概率不是一般的小，短期也好，長期也罷，適合你的方法才是最好的。

5.保守比激進(jìn)可以生存得更長久

就像很多體育比賽一樣，投資過程中的防守往往重要于進(jìn)攻，就如在世界杯比賽中，防守類型的球隊(duì)要比進(jìn)攻類型的球隊(duì)的成績好很多。激進(jìn)的投資策略的運(yùn)用要比保守的投資策略的難很多。這是因?yàn)榧みM(jìn)的投資更加依靠投資人的主觀判斷。而面對(duì)非常復(fù)雜的問題時(shí)，我們往往很難做出正確判斷。在這種情況下，最好的.做法是干脆什么都不要做。

6.杠桿交易放大你的“倒霉”

有兩種人。一種人因?yàn)榇蟾怕适录姑梗热缢麄儠?huì)酒后駕車或者吸毒;另一種人會(huì)因?yàn)樾「怕适录姑?，他們往往由于運(yùn)氣不好。投資也是這樣，有的人是因?yàn)樘榔飘a(chǎn)，而有的人是因?yàn)樘斆髂芨伞?/p>

你聽說過長期資本公司的約翰·麥利威瑟么，他的創(chuàng)舉有兩個(gè)：一是把精算數(shù)學(xué)引入到債券投資;另一個(gè)是他把賭博引入到工作午餐中，誰賭輸了誰來付賬，所以沒有人敢和他們吃飯。

麥利威瑟?jiǎng)?chuàng)辦了著名的“倒霉”公司長期資本投資公司，最后這家公司很快死于小概率事件，而且險(xiǎn)些造成全世界范圍的金融危機(jī)。如果你的經(jīng)驗(yàn)錯(cuò)了，那你可能是因?yàn)榇蟾怕适录姑?如果你的方法對(duì)了，可能是因?yàn)樾「怕适录姑??？傊?，杠桿交易太容易讓人運(yùn)氣不好了。

7.應(yīng)該賣掉賠錢的股票還是應(yīng)該賣掉還在賺錢的股票?

在中國，大概80%以上的投資者都會(huì)選擇賣掉賺錢的股票。這種行為在投資行為學(xué)上稱其為“處置效應(yīng)”。賣掉賬面上已經(jīng)獲利的股票能夠使投資者享受決策正確帶來的成就感。但是，如果賣掉已經(jīng)賠錢的股票，賬面損失會(huì)變成現(xiàn)實(shí)的虧損，由此就會(huì)產(chǎn)生自責(zé)和懊悔的痛苦情緒。在大多數(shù)人看來，投資帶來的心理感受比正確的決策還要重要。但如果是現(xiàn)實(shí)中你所開的店鋪，一個(gè)賠錢一個(gè)賺錢，你賣哪一個(gè)?答案顯而易見。

如果考慮到長期的投資收益，賣哪個(gè)股票和這個(gè)股票暫時(shí)的收益沒什么關(guān)系。投資者更該考慮的是手里的股票是不是有足夠的價(jià)值，并值得繼續(xù)持有。

8.理財(cái)該靠自己，還是找專業(yè)人士?

投資實(shí)質(zhì)上是門“偽科學(xué)”，這是必須先提醒你的。雖然每每討論投資的時(shí)候，我們總是要面對(duì)一大堆數(shù)字、一系列圖表、一連串趨勢(shì)，說真的，這可不是一加一等于二那么簡單的事。攙和了運(yùn)氣后的數(shù)字游戲，就不能用科學(xué)二字一言以蔽之了。

能夠理解的是，沒時(shí)間理財(cái)，把錢交給誰一直是個(gè)讓人頭疼的問題，即使是股神巴菲特也有跑不贏市場的時(shí)候。

當(dāng)然，我們很愿意相信有這么一個(gè)非常科學(xué)的風(fēng)險(xiǎn)管控體系橫空出世，可以幫助解決困擾已久的投資風(fēng)險(xiǎn)問題。關(guān)于這樣一種幾乎是“穩(wěn)賺不賠”的投資公司，唯一肯定的就是：它有可能做到這一點(diǎn)，但以此來做招牌就意味著它是用自己不相信的東西吸引你。

9.熱愛你的錢

愛錢，并不可恥。金融資本家們需要到處告訴別人，“看，我的投資產(chǎn)品多好，把錢交給我，我來替你賺錢?！?/p>

熱愛金錢是致富的一個(gè)先決條件，不過過于熱愛也會(huì)有問題。就像《教父》中的維克多·科利昂說的，“別恨你的敵人，那樣會(huì)影響你的判斷?！边^于恨或者過于愛某種東西都會(huì)影響人們的判斷。

10.要有自己的投資方法，但方法并不是一成不變

一位股票專家在千思萬想之后終于決定賣出手上的股票，但當(dāng)他打開一片喜氣的行情圖并聽到人們對(duì)后市的樂觀預(yù)測(cè)后，又立刻改變了想法。市場中80%的人根本不知道自己是根據(jù)什么在投資，有自己的投資方法最起碼從心理上勝出了這些人一大截。同時(shí)，如果這份自大能讓你在面對(duì)狂熱的群眾情緒(它常常在過于樂觀和過于悲觀間劇烈搖擺)時(shí)保持固執(zhí)，那么你至少該為自己的獨(dú)立思考感到自豪。

而要不要堅(jiān)持自己的投資方法不動(dòng)搖，首先，的確沒人能保證某套方法一定有效。也許那套從來只虧不賺的山寨秘籍會(huì)讓我一夜暴富?理論上有這種可能。不過，虧損到底“是真實(shí)的”。假如你的投資方法已經(jīng)讓你遭受了太多損失，為何不暫時(shí)放下自大調(diào)整一下?畢竟，等待秘籍靈驗(yàn)是一件多么遙遠(yuǎn)的事啊。

11.“閱讀”一切

有讀者說每次和女朋友約會(huì)，陪她逛街時(shí)他在想百聯(lián)股份，燭光晚餐時(shí)在想張?jiān)，送她回家時(shí)想到的是申通地鐵，聽到地震時(shí)想的是江西水泥，開車時(shí)想的是上海大眾，穿衣服時(shí)想的七匹狼，回家睡覺想著萬科A……總之無時(shí)無刻不在思考著股票。

股票即生活，生活即股票。一切事物都可以和投資扯上關(guān)系，投資的秘訣之一就是“閱讀”一切，而“閱讀”一切正是為了培養(yǎng)你理清對(duì)“一切”和股票的復(fù)雜關(guān)系的能力。你生活中無意的一件事情，可能就會(huì)讓你聯(lián)系到賺大錢機(jī)會(huì)，這不是傳說。

12.統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)、報(bào)表都是過去

約翰·鄧普頓在二戰(zhàn)開始后不久就買入了大量價(jià)格超低的股票，因?yàn)樗钚艖?zhàn)爭會(huì)使美國經(jīng)濟(jì)走出大蕭條，而這些價(jià)格超低股會(huì)獲得超高額回報(bào)。這些股票在4年后上漲了3倍，有人稱鄧普頓為“全球投資之父”。

還有一種叫投資時(shí)鐘的理論。它顯示了不同經(jīng)濟(jì)周期下資產(chǎn)配置的最佳順序。比如經(jīng)濟(jì)從底部開始復(fù)蘇時(shí)，表現(xiàn)最好的是股票，其次是債券、商品和現(xiàn)金;經(jīng)濟(jì)加速階段，收益最好的是大宗商品;而到了滯脹時(shí)期，政策收緊，企業(yè)增長速度回落，這時(shí)最好的方法是手握現(xiàn)金，諸如此類。

這是一種典型的根據(jù)宏觀經(jīng)濟(jì)投資的方法。但問題來了：你怎么知道現(xiàn)在處于哪個(gè)時(shí)期?的確，我們能看到的宏觀經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)，就是統(tǒng)計(jì)局每月發(fā)布的那些，基本都是滯后的。所以才有了領(lǐng)先指標(biāo)這個(gè)東西，例如我們提到的CPI與PPI增速差。但無論怎么領(lǐng)先，數(shù)據(jù)和真實(shí)的經(jīng)濟(jì)世界總有一個(gè)時(shí)間差。你要做的是比數(shù)據(jù)走得更快。

美國的大蕭條產(chǎn)生的基本原因是生產(chǎn)的東西沒人消費(fèi)。戰(zhàn)爭的爆發(fā)會(huì)刺激需求，導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)回升。分析這個(gè)，靠的不是數(shù)據(jù)而是邏輯，如果約翰·鄧普頓等到戰(zhàn)后GDP公布的那一天再投資，恐怕就沒有這么高的回報(bào)了。

真要看數(shù)據(jù)的同步性的話，上市公司每季度公布一次的財(cái)報(bào)并不比統(tǒng)計(jì)局每月發(fā)布的宏觀經(jīng)濟(jì)指標(biāo)更領(lǐng)先。無論財(cái)報(bào)還是宏觀經(jīng)濟(jì)指標(biāo)，都是投資的輔助工具。真正領(lǐng)先的東西，嗯，上面已經(jīng)說到了。

13.貴金屬不是低風(fēng)險(xiǎn)投資品

貴金屬可不是什么低風(fēng)險(xiǎn)的投資品。貴金屬投資交易具有高投機(jī)性和高風(fēng)險(xiǎn)性，并不適合以小博大的造富投資心理。

因?yàn)辄S金、白銀、鉑、鈀等是具有金融屬性的特殊商品，其價(jià)格受國際經(jīng)濟(jì)形勢(shì)、美元、匯率、相關(guān)市場走勢(shì)、政治局勢(shì)、原油價(jià)格等多種因素影響。然而，這些因素對(duì)金價(jià)的影響機(jī)制非常復(fù)雜，不成熟的投資者在市場操作中難以全面把握，加上信息采集渠道不明確、信息的不對(duì)稱性，出現(xiàn)投資決策失誤的可能性較高。其中的低保證金和高杠桿比例的投資讓你能快速盈利，也能快速虧損。

14.保本投資品，不一定都保本

保本銀行理財(cái)產(chǎn)品，分為保本固定型和保本浮動(dòng)型。兩種產(chǎn)品都由銀行保障本金。前者有固定的收益率，后者的收益是浮動(dòng)的?？傮w來說這樣的投資品本金是安全的。而保本基金只有在發(fā)行時(shí)就申購持有到期才保本，中途買入不保本。投資品是否保本，關(guān)鍵還是看產(chǎn)品合同，購買前要仔細(xì)研讀，別被人忽悠無風(fēng)險(xiǎn)高收益。

15.小心銀行推薦給你的產(chǎn)品

不管是基金、保險(xiǎn)、理財(cái)產(chǎn)品，為什么銀行的人都不讓你把錢存在自己銀行的定期存款，而推銷別家的產(chǎn)品?因?yàn)闊o論是銀行還是其工作人員都可從中賺更多的錢。所以被推薦時(shí)，要一百個(gè)小心，比如基金產(chǎn)品，銀行多會(huì)推薦給你管理費(fèi)高的、新發(fā)行的、和銀行關(guān)系好的。常把保險(xiǎn)說成高收益的理財(cái)產(chǎn)品，不過保險(xiǎn)有7 天冷靜期，可以反悔，投資者遇到銀行欺騙，應(yīng)該堅(jiān)決維護(hù)自己的權(quán)益。

16.經(jīng)濟(jì)低迷時(shí)你應(yīng)該做這些事

① 把能用的現(xiàn)金都準(zhǔn)備好。

② 別太著急把錢都投入到你認(rèn)為便宜的東西里去。

③ 注意分辨什么是真正便宜貨。

④ 不要輕信經(jīng)濟(jì)反彈。

⑤ 但也別以為世界末日就要到了。

⑥ 盡量不要做投機(jī)交易。

⑦ 不要因?yàn)槔蔬^低而買投資型保險(xiǎn)。

⑧ 不要錯(cuò)過短期理財(cái)產(chǎn)品。

⑨ 別讓你的外匯資產(chǎn)太復(fù)雜。

⑩ 讀一本好的投資書。

17.只有存錢最安全?還是該做些“風(fēng)險(xiǎn)投資”!

不同年齡可以開支和所承受的的風(fēng)險(xiǎn)不一樣，根據(jù)生命周期理論，剛工作的青年、正值壯年的中年、退休后的老年可以承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)按順序是從大到小，所配置的資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)也是從大逐漸變小。事實(shí)上風(fēng)險(xiǎn)承受能力與時(shí)機(jī)、空間、歷史投資收益、財(cái)產(chǎn)來源、家庭狀況等多因素相關(guān)。你可能在不同的階段扮演不同的投資類型角色，而如何調(diào)整資產(chǎn)配置才是你最應(yīng)該關(guān)心的。

18.投資遵循最古老的賺錢法則

低買高賣。當(dāng)然若要把時(shí)間因素也考慮進(jìn)來，就更復(fù)雜一點(diǎn)。這就說到理財(cái)了。理財(cái)和投資最大的不同是，理財(cái)總的來說是把你現(xiàn)在的錢留給未來花。所以你做的事情是在投資未來，而衡量的尺度是以年為尺度的“年化收益率”，而不是一次兩次的暴賺暴虧。