國(guó)際投資風(fēng)險(xiǎn)管理論文

　　只有把風(fēng)險(xiǎn)管理和項(xiàng)目管理有機(jī)結(jié)合起來(lái)，把風(fēng)險(xiǎn)管理納入國(guó)際投資建設(shè)項(xiàng)目管理的范疇,貫穿于項(xiàng)目全過(guò)程及所有環(huán)節(jié)，才能更好地實(shí)現(xiàn)項(xiàng)目目標(biāo)。小編整理了國(guó)際投資風(fēng)險(xiǎn)管理論文，歡迎閱讀!

　　國(guó)際投資風(fēng)險(xiǎn)管理論文篇一

　　國(guó)際投資建設(shè)項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)管理分析

　　摘要：本文簡(jiǎn)要論述了國(guó)際投資建設(shè)項(xiàng)目的幾種常見(jiàn)風(fēng)險(xiǎn)，深入分析了國(guó)際投資建設(shè)項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)管理的方法、程序和任務(wù)，并提出應(yīng)對(duì)策略。

　　關(guān)鍵詞：國(guó)際投資;建設(shè)項(xiàng)目;風(fēng)險(xiǎn)管理

　　中圖分類號(hào)：F832.48 文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A 文章編號(hào)：

　　1 前言

　　自改革開(kāi)放以來(lái)，我國(guó)企業(yè)從單純國(guó)際工程承包項(xiàng)目及援外工程項(xiàng)目的建筑承包商，逐漸成長(zhǎng)為國(guó)際大中型項(xiàng)目投資建設(shè)業(yè)主。隨著“走出去”戰(zhàn)略的實(shí)施，我國(guó)國(guó)際投資建設(shè)項(xiàng)目呈現(xiàn)超大型化、跨國(guó)跨區(qū)域化、工藝技術(shù)復(fù)雜化、投資主體多元化及合作方式多樣化等特征，對(duì)我國(guó)企業(yè)的國(guó)際投資建設(shè)項(xiàng)目管理提出了更高的要求，包括更高的項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)管理要求。因此，只有把風(fēng)險(xiǎn)管理和項(xiàng)目管理有機(jī)結(jié)合起來(lái)，把風(fēng)險(xiǎn)管理納入國(guó)際投資建設(shè)項(xiàng)目管理的范疇,貫穿于項(xiàng)目全過(guò)程及所有環(huán)節(jié)，才能更好地實(shí)現(xiàn)項(xiàng)目目標(biāo)。

　　風(fēng)險(xiǎn)可定義為未來(lái)變化偏移預(yù)期的可能性及對(duì)目標(biāo)產(chǎn)生影響的大小。其特征是：①中性;②大小與發(fā)生的可能性相關(guān);③可量化、可保險(xiǎn)、發(fā)生概率可知;④客觀性、可變性、階段性、多樣性、相對(duì)性和層次性。

　　國(guó)際投資建設(shè)項(xiàng)目的主要風(fēng)險(xiǎn)

　　2.1政策風(fēng)險(xiǎn)

　　主要指國(guó)內(nèi)外政治經(jīng)濟(jì)條件發(fā)生重大變化，項(xiàng)目相關(guān)政策發(fā)生重大調(diào)整變化，導(dǎo)致國(guó)際投資建設(shè)項(xiàng)目原定目標(biāo)難以實(shí)現(xiàn)的可能性。包括我國(guó)及項(xiàng)目所在國(guó)經(jīng)濟(jì)政策、技術(shù)政策、產(chǎn)業(yè)政策，以及財(cái)政、金融、投資、稅收、環(huán)保、土地等政策調(diào)整，特別是政府更迭，他國(guó)政治因素介入，合作方地位和影響力重大變化等對(duì)項(xiàng)目的影響。由于國(guó)際投資建設(shè)項(xiàng)目的特殊性、復(fù)雜性和政治敏感性，規(guī)避政治風(fēng)險(xiǎn)更是國(guó)際投資建設(shè)項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)管理分析的首要內(nèi)容。

　　2.2環(huán)境與社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)

　　環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)是指由于國(guó)際投資建設(shè)項(xiàng)目的環(huán)境生態(tài)影響分析缺陷，環(huán)保措施不當(dāng)，導(dǎo)致重大環(huán)境影響，引發(fā)社會(huì)矛盾，從而影響國(guó)際投資建設(shè)項(xiàng)目的建設(shè)和運(yùn)營(yíng)。社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)指由于國(guó)際投資建設(shè)項(xiàng)目對(duì)項(xiàng)目所在區(qū)域社會(huì)影響估計(jì)不足，或項(xiàng)目所在區(qū)域社會(huì)環(huán)境發(fā)生變化，可能給國(guó)際投資建設(shè)項(xiàng)目的建設(shè)和營(yíng)運(yùn)帶來(lái)困難和損失。

　　2.3市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)

　　市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)是競(jìng)爭(zhēng)性項(xiàng)目常態(tài)化的重要風(fēng)險(xiǎn)。主要表現(xiàn)為市場(chǎng)實(shí)際供求關(guān)系與預(yù)計(jì)有較大差距，導(dǎo)致項(xiàng)目產(chǎn)品銷路不暢，價(jià)格低迷，產(chǎn)量和銷售收入達(dá)不到預(yù)期目標(biāo)，嚴(yán)重影響項(xiàng)目效益。市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)涉及面廣，風(fēng)險(xiǎn)因數(shù)多且復(fù)雜，需要分層次針對(duì)項(xiàng)目的實(shí)際情況認(rèn)真予以識(shí)別。

　　2.4工程與技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)

　　雖項(xiàng)目前期階段進(jìn)行了可行性研究，對(duì)國(guó)際投資建設(shè)項(xiàng)目選用的生產(chǎn)工藝技術(shù)方案、建設(shè)方案、場(chǎng)(廠)址選擇、工程方案及配套工程方案、原材料燃料供應(yīng)、總圖運(yùn)輸?shù)冗M(jìn)行了必要的論證分析，但由于資料不全、前瞻性不足等主客觀原因，仍可能發(fā)生預(yù)料之外的問(wèn)題，使項(xiàng)目遭受損失。特別需要對(duì)高新技術(shù)開(kāi)發(fā)項(xiàng)目、工藝技術(shù)本地適應(yīng)性、成套配套質(zhì)量、能耗消耗指標(biāo)、引進(jìn)國(guó)外二手設(shè)備的工況性能，以及成熟工藝與當(dāng)?shù)卦o材料的匹配問(wèn)題，進(jìn)行認(rèn)真分析研究。

　　2.5組織與管理風(fēng)險(xiǎn)

　　管理風(fēng)險(xiǎn)指由于項(xiàng)目管理模式不合理，項(xiàng)目?jī)?nèi)部組織不當(dāng)、管理混亂，本地化失敗，主要管理者能力不足、人格缺陷等，導(dǎo)致投資突破預(yù)算、項(xiàng)目不能按期竣工投產(chǎn)造成損失的可能性。組織風(fēng)險(xiǎn)指由于項(xiàng)目參與方眾多，法律法規(guī)、文化背景和風(fēng)俗習(xí)慣差異，各參與方動(dòng)機(jī)和目的不一致，項(xiàng)目參與各方合作失敗，可能導(dǎo)致項(xiàng)目合作的風(fēng)險(xiǎn)，影響項(xiàng)目目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。

　　2.6項(xiàng)目特定的風(fēng)險(xiǎn)

　　其他風(fēng)險(xiǎn)指針對(duì)具體國(guó)際投資建設(shè)項(xiàng)目實(shí)際情況，還需要考慮的特有風(fēng)險(xiǎn)因素。例如，國(guó)際投資建設(shè)項(xiàng)目需要特別注意考察核實(shí)外方合作對(duì)象法人資格、資信、實(shí)力和合作污點(diǎn)記錄等問(wèn)題;對(duì)于礦山、油氣、有色資源開(kāi)采等資源開(kāi)發(fā)項(xiàng)目，資源儲(chǔ)量、地質(zhì)結(jié)構(gòu)、勘探技術(shù)等風(fēng)險(xiǎn)是非常重要的風(fēng)險(xiǎn)因素;融資風(fēng)險(xiǎn)是需要認(rèn)真分析的一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)因素，資金供給不足，資金源中斷導(dǎo)致建設(shè)工期拖延，嚴(yán)重時(shí)甚至被迫終止項(xiàng)目;利率、匯率及外匯管制等金融市場(chǎng)變化也是必須分析的重要風(fēng)險(xiǎn)因素;對(duì)于大量消耗原輔材料的項(xiàng)目，原輔材料的供給、價(jià)格和運(yùn)輸保障是需要認(rèn)真研究的風(fēng)險(xiǎn)因素;在水資源短缺區(qū)域的項(xiàng)目，項(xiàng)目耗水量大的，水資源風(fēng)險(xiǎn)因素必須應(yīng)予重視;國(guó)際農(nóng)業(yè)投資項(xiàng)目還必須考慮氣候、土壤、水利、農(nóng)藥化肥適應(yīng)性、病蟲(chóng)害以及管理技術(shù)適應(yīng)性等不利影響的風(fēng)險(xiǎn)分析。

　　國(guó)際投資建設(shè)項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)分析的程序內(nèi)容任務(wù)

　　國(guó)際投資建設(shè)項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)管理的任務(wù)是：①建立風(fēng)險(xiǎn)管理體系，明確風(fēng)險(xiǎn)管理制度和風(fēng)險(xiǎn)管理方法;②識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)源和風(fēng)險(xiǎn)狀況;③分析風(fēng)險(xiǎn)，評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)影響或損失程度;④制定風(fēng)險(xiǎn)對(duì)策和風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)計(jì)劃，估算風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)成本，確定風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)和處理權(quán)限。

　　國(guó)際投資建設(shè)項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)管理分析的常用方法：風(fēng)險(xiǎn)解析法、專家調(diào)查法、風(fēng)險(xiǎn)概率估計(jì)法、概率樹(shù)分析法、蒙特卡洛模擬法、風(fēng)險(xiǎn)綜合評(píng)價(jià)法。

　　國(guó)際投資建設(shè)項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)管理分析的具體程序如下：

　　3.1 風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別：在風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別時(shí)，應(yīng)注意借鑒歷史經(jīng)驗(yàn)，特別是項(xiàng)目后評(píng)價(jià)經(jīng)驗(yàn)。風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別采用分析和分解原則，把綜合性的風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題分解為多層次的風(fēng)險(xiǎn)因素。風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別的結(jié)果是動(dòng)態(tài)風(fēng)險(xiǎn)清單。

　　3.2 風(fēng)險(xiǎn)估計(jì)：估計(jì)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生可能性及其對(duì)項(xiàng)目影響程度。采用定性描述和定量分析相結(jié)合的方法，全面分析項(xiàng)目可能面臨的風(fēng)險(xiǎn)。

　　3.3 風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)：指在風(fēng)險(xiǎn)估計(jì)的基礎(chǔ)上，通過(guò)相應(yīng)的指標(biāo)體系和評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)程度進(jìn)行分類，揭示影響項(xiàng)目目標(biāo)實(shí)現(xiàn)的關(guān)鍵風(fēng)險(xiǎn)因素，針對(duì)性地采取防范對(duì)策。包括單因素風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)和整體風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)。

　　3.4 風(fēng)險(xiǎn)對(duì)策：是國(guó)際投資建設(shè)項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)管理的重要組成部分。包括四點(diǎn)基本要求：①貫穿國(guó)際投資建設(shè)項(xiàng)目的全過(guò)程;②針對(duì)性;③可行性;④經(jīng)濟(jì)性。

　　3.5風(fēng)險(xiǎn)的動(dòng)態(tài)監(jiān)測(cè)與控制：是動(dòng)態(tài)過(guò)程，即識(shí)別、分析和預(yù)測(cè)新風(fēng)險(xiǎn)，繼續(xù)跟蹤已識(shí)別的風(fēng)險(xiǎn)和風(fēng)險(xiǎn)清單，重新分析現(xiàn)存風(fēng)險(xiǎn)，監(jiān)測(cè)不可預(yù)見(jiàn)事件的觸發(fā)條件和殘留風(fēng)險(xiǎn)，評(píng)審風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)策略、應(yīng)急預(yù)案、定期匯報(bào)制度的實(shí)際實(shí)施效果;更新分析評(píng)價(jià)技術(shù)措施、工程措施、組織措施和管理措施;建立項(xiàng)目經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)數(shù)據(jù)庫(kù)和風(fēng)險(xiǎn)管理模板。主要方法有：風(fēng)險(xiǎn)再評(píng)價(jià);風(fēng)險(xiǎn)審核;偏差和趨勢(shì)分析;技術(shù)績(jī)效測(cè)定;儲(chǔ)備分析;狀況檢查會(huì)。

　　4 國(guó)際投資建設(shè)項(xiàng)目的常用風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)策略

　　由于國(guó)際投資建設(shè)項(xiàng)目所面臨的風(fēng)險(xiǎn)具有威脅和機(jī)會(huì)并存的特征，所以風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)策略分為威脅風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)策略及機(jī)會(huì)風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)策略。

　　4.1威脅風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)策略針對(duì)有可能給項(xiàng)目帶來(lái)消極影響和威脅的風(fēng)險(xiǎn)，主要包括：①風(fēng)險(xiǎn)回避：指徹底規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，斷絕風(fēng)險(xiǎn)源。通常僅適用于兩種情形：一是某種風(fēng)險(xiǎn)可能造成相當(dāng)大的損失，且發(fā)生的頻率較高;其二是應(yīng)用其他風(fēng)險(xiǎn)對(duì)策防范風(fēng)險(xiǎn)得不償失，經(jīng)濟(jì)上不可行。②風(fēng)險(xiǎn)減輕：指把不利風(fēng)險(xiǎn)事件發(fā)生的可能性和影響降低至可接受的臨界范圍內(nèi)，是絕大部分項(xiàng)目采用的主要風(fēng)險(xiǎn)對(duì)策。風(fēng)險(xiǎn)減輕措施必須針對(duì)項(xiàng)目具體情況提出，包括內(nèi)部采取的技術(shù)措施、工程措施、組織措施和管理措施，以及外部采取的共同分擔(dān)和轉(zhuǎn)移措施;③風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移：指將項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移給第三方承擔(dān)，避免風(fēng)險(xiǎn)損失的一種方法。應(yīng)注意的是它僅僅簡(jiǎn)單地將風(fēng)險(xiǎn)管理責(zé)任簡(jiǎn)單轉(zhuǎn)嫁給第三方承擔(dān)，并沒(méi)有消除風(fēng)險(xiǎn)。一般有兩種方式，一是將風(fēng)險(xiǎn)源轉(zhuǎn)移出去，二是僅把部分或全部風(fēng)險(xiǎn)損失轉(zhuǎn)移出去。主要方式有：保險(xiǎn)、第三方擔(dān)保及履約保證、合同分包、合同管理等;須注意分析核實(shí)接受方是否具有足夠的風(fēng)險(xiǎn)承受能力和處理能力;④風(fēng)險(xiǎn)接受：指自己主動(dòng)或被動(dòng)承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)給項(xiàng)目造成的影響和損失。主動(dòng)接受策略是建立應(yīng)急儲(chǔ)備和應(yīng)急預(yù)案，安排人、財(cái)、物和時(shí)間用于處理已知或未知的風(fēng)險(xiǎn)。

　　4.2 機(jī)會(huì)風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)策略針對(duì)有可能給項(xiàng)目帶來(lái)機(jī)會(huì)的風(fēng)險(xiǎn)，采取的策略以把握和充分利用機(jī)會(huì)為原則。包括利用策略、分享策略和增加策略。

　　上述風(fēng)險(xiǎn)對(duì)策不是互斥的，實(shí)踐中應(yīng)根據(jù)實(shí)際情況常常組合使用。

　　5結(jié)語(yǔ)

　　總之，國(guó)際投資建設(shè)項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)管理目標(biāo)從屬于項(xiàng)目總目標(biāo)，通過(guò)對(duì)項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別、估計(jì)、評(píng)價(jià)分析，選擇風(fēng)險(xiǎn)對(duì)策和措施，避免項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生，如風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生后，使影響損失最小化。控制手段是主動(dòng)的，首要目標(biāo)是使項(xiàng)目的三大目標(biāo)“投資”、“質(zhì)量”、“工期”順利實(shí)現(xiàn)。風(fēng)險(xiǎn)管理主動(dòng)控制與傳統(tǒng)項(xiàng)目管理PDCA控制模式不同，體現(xiàn)在主動(dòng)辨識(shí)風(fēng)險(xiǎn)因素并分析監(jiān)控，事前采取風(fēng)險(xiǎn)防范措施，主動(dòng)控制風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生條件，盡可能做到防患于未然，避免和減少項(xiàng)目損失，確保項(xiàng)目總目標(biāo)實(shí)現(xiàn)。

點(diǎn)擊下頁(yè)還有更多>>>國(guó)際投資風(fēng)險(xiǎn)管理論文