cci指標(biāo)怎么形成的
cci指標(biāo)怎么形成的
聽說過CCI指標(biāo)嗎?順勢指標(biāo)又叫CCI指標(biāo),CCI指標(biāo)是美國股市分析 家唐納德·藍(lán)伯特(Donald Lambert)于20世紀(jì)80年代提出的,專門測量股價、外匯或者貴金屬交易是否已超出常態(tài)分布范圍。屬于超買超賣類指標(biāo)中較特殊的一種。波動于正無窮大和負(fù)無窮大之間。但是,又不需要以0為中軸線,這一點也和波動于正無窮大和負(fù)無窮大的指標(biāo)不同。下面由學(xué)習(xí)啦小編為你詳細(xì)介紹CCI指標(biāo)。
CCI指標(biāo)是怎么形成的:
CCI指標(biāo)的原理
CCI指標(biāo)是唐納德·藍(lán)伯特于上世紀(jì)80年代提出的,是一種比較新穎的技術(shù)指標(biāo)。它最早是用于期貨市場的判斷,后運用于股票市場的研判,并被廣泛使用。與大多數(shù)單一利用股票的收盤價、開盤價、最高價或最低價而發(fā)明出的各種技術(shù)分析指標(biāo)不同,CCI指標(biāo)是根據(jù)統(tǒng)計學(xué)原理,引進(jìn)價格與固定期間的股價平均區(qū)間的偏離程度的概念,強調(diào)股價平均絕對偏差在股市技術(shù)分析中的重要性,是一種比較獨特的技術(shù)分析指標(biāo)。
CCI指標(biāo)是專門衡量股價是否超出常態(tài)分布范圍,屬于超買超賣類指標(biāo)的一種,但它與其他超買超賣型指標(biāo)又有自己比較獨特之處。象KDJ、WR%、CCI等大多數(shù)超買超賣型指標(biāo)都有“0—100”上下界限,因此,它們對待一般常態(tài)行情的研判比較適用,而對于那些短期內(nèi)暴漲暴跌的股票的價格走勢時,就可能會發(fā)生指標(biāo)鈍化的現(xiàn)象。而CCI指標(biāo)卻是波動于正無窮大到負(fù)無窮大之間,因此不會出現(xiàn)指標(biāo)鈍化現(xiàn)象,這樣就有利于投資者更好地研判行情,特別是那些短期內(nèi)暴漲暴跌的非常態(tài)行情。
CCI的計算方式:
順勢指標(biāo)CCI也包括日CCI指標(biāo)、周CCI指標(biāo)、年CCI指標(biāo)以及分鐘CCI指標(biāo)等很多種類型。經(jīng)常被用于股市研判的是日CCI指標(biāo)和周CCI指標(biāo)。雖然它們計算時取值有所不同,但基本方法一樣。
以日CCI計算為例,其計算方法有兩種。
第一種計算過程如下:
CCI(N日)=(TP-MA)÷MD÷0.015
其中,TP=(最高價+最低價+收盤價)÷3
MA=近N日收盤價的累計之和÷N
MD=近N日(MA-收盤價)的絕對值累計之和÷N
0.015為計算系數(shù),N為計算周期
第二種計算方法表述為中價與中價的N日內(nèi)移動平均的差除以N日內(nèi)中價的平均絕對偏差
其中,中價等于最高價、最低價和收盤價之和除以3
平均絕對偏差為統(tǒng)計函數(shù)
從上面的計算過程我們可以看出,相對于其他技術(shù)分析指標(biāo),CCI指標(biāo)的計算是比較復(fù)雜的。由于股市技術(shù)分析軟件的普及,對于投資者來說無需進(jìn)行CCI值的計算,主要是通過對CCI指標(biāo)的計算方法的了解,更加熟練地運用它來如何研判股市行情。
CCI指標(biāo)研判:
CCI指標(biāo)對于研判非常態(tài)行情的走勢具有獨到的功能。它的一般分析方法主要集中在CCI區(qū)間的劃分、CCI區(qū)間的判斷等方面。
基本
1、當(dāng)CCI曲線向上突破﹢100線而進(jìn)入非常態(tài)區(qū)間時,表明股價開始進(jìn)入強勢狀態(tài),投資者應(yīng)及時買入股票。
2、當(dāng)CCI曲線向上突破﹢100線而進(jìn)入非常態(tài)區(qū)間后,只要CCI曲線一直朝上運行,就表明股價強勢依舊,投資者可一路持股待漲。
3、當(dāng)CCI曲線在﹢100線以上的非常態(tài)區(qū)間,在遠(yuǎn)離﹢100線的地方開始掉頭向下時,表明股價的強勢狀態(tài)將難以維持,是股價比較強的轉(zhuǎn)勢信號。如果前期的短期漲幅過高時,更可確認(rèn)。此時,投資者應(yīng)及時逢高賣出股票。
4、當(dāng)CCI曲線在﹢100線以上的非常態(tài)區(qū)間,在遠(yuǎn)離﹢100線的地方處一路下跌時,表明股價的強勢狀態(tài)已經(jīng)結(jié)束,投資者還應(yīng)以逢高賣出股票為主。
5、當(dāng)CCI曲線向下突破﹣100線而進(jìn)入另一個非常態(tài)區(qū)間時,表明股價的弱勢狀態(tài)已經(jīng)形成,投資者應(yīng)以持幣觀望為主。
6、當(dāng)CCI曲線向下突破﹣100線而進(jìn)入另一個非常態(tài)區(qū)間后,只要CCI曲線一路朝下運行,就表明股價弱勢依舊,投資者可一路觀望。
7、當(dāng)CCI曲線向下突破﹣100線而進(jìn)入另一個非常態(tài)區(qū)間,如果CCI曲線在超賣區(qū)運行了相當(dāng)長的一段時間后開始掉頭向上,表明股價的短期底部初步找到,投資者可少量建倉。CCI曲線在超賣區(qū)運行的時間越長,越可以確認(rèn)短期的底部。
8、當(dāng)CCI指標(biāo)在﹢100線——﹣100線的常態(tài)區(qū)間運行時,投資者則可以用KDJ、威廉等其他超買超賣指標(biāo)進(jìn)行研判。
背離
CCI指標(biāo)的背離是指CCI指標(biāo)的曲線的走勢正好和股價K線圖的走勢方向正好相反。CCI指標(biāo)的背離分為頂背離和底背離兩種。
頂背離
當(dāng)CCI曲線處于遠(yuǎn)離﹢100線的高位,但它在創(chuàng)出新高后,CCI曲線反而形成一峰比一峰低的走勢,而此時K線圖上的股價卻再次創(chuàng)出新高,形成一峰比一峰高的走勢,這就是頂背離。頂背離現(xiàn)象一般是股價在高位即將反轉(zhuǎn)的信號,表明股價短期內(nèi)即將下跌,是賣出信號。
在實際走勢中,CCI指標(biāo)出現(xiàn)頂背離是指股價在進(jìn)入拉升過程中,先創(chuàng)出一個高點,CCI指標(biāo)也相應(yīng)在﹢100線以上創(chuàng)出新的高點,之后,股價出現(xiàn)一定幅度的回落調(diào)整,CCI曲線也隨著股價回落走勢出現(xiàn)調(diào)整。但是,如果股價再度向上并超越前期高點創(chuàng)出新的高點時,而CCI曲線隨著股價上揚也反身向上但沒有沖過前期高點就開始回落,這就形成CCI指標(biāo)的頂背離。CCI指標(biāo)出現(xiàn)頂背離后,股價見頂回落的可能性較大,是比較強烈的賣出信號。
底背離
CCI的底背離一般是出現(xiàn)在遠(yuǎn)離﹣100線以下的低位區(qū)。當(dāng)K線圖上的股價一路下跌,形成一波比一波低的走勢,而CCI曲線在低位卻率先止跌企穩(wěn),并形成一底比一底高的走勢,這就是底背離。底背離現(xiàn)象一般預(yù)示著股價短期內(nèi)可能將反彈,是短期買入的信號。
與MACD、KDJ等指標(biāo)的背離現(xiàn)象研判一樣,CCI的背離中,頂背離的研判準(zhǔn)確性要高于底背離。當(dāng)股價在高位,CCI在遠(yuǎn)離﹢100線以上出現(xiàn)頂背離時,可以認(rèn)為股價即將反轉(zhuǎn)向下,投資者可以及時賣出股票;而股價在低位,CCI也在遠(yuǎn)離﹣100線以下低位區(qū)出現(xiàn)底背離時,一般要反復(fù)出現(xiàn)幾次底背離才能確認(rèn),并且投資者只能做戰(zhàn)略建倉或做短期投資。
無論頂背離還是底背離均有遠(yuǎn)近背離之說,貼近+100的背離為近距離頂背離,遠(yuǎn)距離+100則為遠(yuǎn)距離頂背離。如果距離-100比較遠(yuǎn)則為遠(yuǎn)距離底背離,如果距離-100較近則為近距離底背離。